Son yirmi yıldır, Kuzey Amerika Birleşik Devletleri tarihi bir geçişin eşiğinde olmuştur; sermaye malları ve mamul ürünler şeklinde zenginlik yaratan eski toplum, bilgi ve bilgi işleme gibi daha az somut varlıklar açısından değerli yeni bir topluma yol açıyor. ”
İnsanlığın gelişimine tekrar bakarsak, 19. yüzyılın Modern çağın başlangıcına işaret eden İnsanlığın üretken kapasitelerinde çılgınca bir değişikliğe neden olduğunu anlayabiliriz.
Bugün, yeni bilgi teknolojileri, gelişmiş ekonomiler için ana destek olarak, ağır ve imalat sanayini kaçınılmaz olarak ele geçirmektedir; ancak petrol, demir gibi tüketilebilir mallara dayanan bu ekonominin aksine, yeni ekonomi bilgi yönünde gelişecektir; dolayısıyla bilgi ve bilgi, ekonominin, kültürün ve sosyal refahın giderek yeni bilgi teknolojilerinin gelişimine bağlı olacağı ölçüde bilim ve teknolojinin yeni resmi nesnesi haline gelir.
Toprağın, sermayenin, çalışma ekonomisinin eski sütunları, yazılım, hizmetler, biyoteknoloji gibi geniş bir teknolojik temele sahip yeni şirketlerin ortaya çıkmasıyla çarpıtılmıştır.
Daha sonra üretim faktörlerine yeni bir bileşen eklenir: bilgi ve teknoloji
Tabii ki, bu gerçeğin işletme ekonomik birimleri üzerinde bir etkisi olmuştur; bir şirketin başarısı entelektüel sermayesinde yatar; şirketlerdeki sabit varlıkların nasıl düştüğünü görebiliriz; insan yeteneğini yönetme yeteneği; insan aklını yönetme yeteneği, entelektüel sermayeye, yaratıcılığa, yeniliğe ve örgütsel öğrenmeye daha önce olan ilginin bir sonucu olarak günümüzün yönetim tekniği haline gelmektedir.
FİKRİ SERMAYE.
Bir işletmenin değeri gittikçe daha fazla sabit kıymetten maddi olmayan duran varlıklara taşınır: Markalar, patentler, imtiyazlar, yazılım, araştırma programları, fikirler, deneyim. Şimdiye kadar, şirketlere olan ilgi bu varlığı ölçmeye başlıyor ve bu da kitap değeri ile piyasa değeri arasında giderek genişleyen bir boşluk yaratmaya katkıda bulunuyor; Bu değişim, geniş bir teknolojik temele (internet, yazılım, biyoteknoloji, vb.) Sahip şirketlerde giderek daha dramatik hale gelmektedir.
Bu farkı yaratan faktörün entelektüel sermaye olduğunu söyleyebiliriz. Bu amaçla, entelektüel sermayeyi oluşturan unsurların (Leif Edvinson perspektifinden) bir tanımını yaparız:
Leif, iki büyük entelektüel sermaye sınıflandırması yapar:
a) Beşeri Sermaye.
Bu, örgütleri oluşturan insanların bilgi, yetenek, tutum ve becerilerine karşılık gelir.
b) Yapısal sermaye.
Aşağıdaki unsurlardan oluşan kuruluşlar tarafından geliştirilen ve açık hale getirilen bilgi:
- Müşteri sermayesi
Müşterilerle ilgili varlıklar (ticari markalar, müşteri sadakati, müşteri listeleri vb.).
- Süreçler
Kuruluşun gerçekleştirdiği farklı faaliyetlerle değer katma şekline atıfta bulunarak.
- Yenilik kapasitesi.
Yeni ürün veya hizmetlerin geliştirilmesi yoluyla kuruluşun başarısını sürdürme yeteneği olarak anlaşılmaktadır.
Bilgi düzeyinde meydana gelen değişiklikler ileri düzeydedir; bugün servet ürettiği sürece kuruluşlar için yüksek katma değer olarak kabul edilmektedir, diğerleri gibi yönetilmesi ve değerlenmesi gereken bir “varlık” tır.
Yeni ekonomi alanında, entelektüel sermaye rekabetçi bir marj sağlar, ancak bu "kaynaklar" yeterince ölçülmez; Entelektüel (maddi olmayan) sermayenin ve fiziksel kaynakların verimlilik ölçümleri, gelir belirleme ve şirket değerlemesi için mutlaka değerlenmesi gerekir
"Entelektüel sermaye" oluşumu süreci, maddi sermayenin oluşumu ile aynı düzenin ekonomik yatırım faaliyeti olarak düşünülmelidir.
Gelecekte, birincil yatırım arazi, tesis veya ekipmana değil, personele yapılacaktır. Bu gerçek, bu tür varlıkların muhasebeleştirilmesi ihtiyacını daha da işaretleyebilir, çünkü bu kaynaklar şirketler için en önemli hale gelecektir.
FİNANSAL MUHASEBE VE FİKRİ SERMAYE.
Geleneksel olarak, finansal muhasebe, yasal mülkiyet kavramının uygulandığı, dolayısıyla miras kelimesinin önemli ölçüde yasal ve finansal yaklaşımlara dayanmaktadır.
Diğer bir husus, muhasebenin bugüne kadar işlem fiyatları oluşturmak için ekonomide geliştirilen değerleme yöntemlerini kullanmasıdır. Bu gerçek, ekonomik nitelikteki bir muhasebe yorumu çerçevesinde anlaşılabilir. En derin anlayışında, fayda değeri ve emek değeri teorisi temel olarak kullanılmıştır.
İşgücü değeri teorisi, bir malın değerinin, tüketim için kullanılabilir kılmak için sosyal olarak gerekli iş tarafından, sömürü, üretim ve dağıtım süreçlerinde biriken ücret ile belirlendiğini; Bu, emek ve sermayeye yapılan ücretin oluşturduğu tarihsel emek kavramının kökenidir, emeğin değerin tek yaratıcısı olduğu Marksist bir kavramı dahil eder, diğer değer türlerinin varlığını inkar eder.
İkinci bir kavram, bir malın değerinin, ihtiyaçları karşılama kapasitesi ile belirlendiği fayda değeridir; bu, değeri belirleyen mallara, piyasaya olan talebe işaret eder. Sadece pazar için hedeflenen malların değeri vardır, ikincisi bir mal veya hizmetin fiyatını belirleyen maldır. Bu teori, muhasebe, piyasa değerleri, satın alma, değiştirme veya gerçekleştirme yoluyla ifade edilir.
Bu anlamda, finansal muhasebe, değerleme kavramına oldukça sınırlı bir finansal muhasebe perspektifinden yaklaşırken ciddi bir engel haline gelir.
Maddi olmayan tipteki kurumsal varlıklar, şirketin sürdürülebilir rekabet avantajının temelini oluşturmaktadır. Entelektüel sermaye kavramı, şirketin geleneksel finansal ve muhasebe tablolarına yansıtılmayan, ancak değerin yaratılmasına katkıda bulunan maddi olmayan varlıklarını içerir. Özellikle, şirket için stratejik öneme sahip maddi olmayan bir varlık örgütsel bilgidir. Şirketlerin içinde bulunduğu mevcut rekabet ortamı, bu maddi olmayan varlığın geçici yönetimini talep etmektedir, bu nedenle maddi duran varlıkların geleneksel yönetiminden farklıdır. Şirketler, kurumsal bilgi stoklarının ne olduğunu bilmeli ve şirkette akan farklı bilgi türleri arasındaki akışları analiz etmelidir. Onun için,1990'ların ortalarında tanıtılan ve gelişimi hala embriyonik aşamada olan entelektüel sermayeyi ölçmek için araçlar tarafından desteklenmektedir.
FİKRİ SERMAYENİN BAZI TANIMLARI
Bazı araştırmacılar için Entelektüel Sermaye, "Teknolojide liderlik, çalışanların mevcut eğitimi ve bazı durumlarda müşteri hizmetleri çağrılarına hızlı tepki verilmesi" gibi faktörleri içerir.
Diğer uzmanlar için ise "sadece insan beyninin potansiyelini değil, aynı zamanda zaman içinde daha fazla bir şey haline gelen ürün ve markaların isimlerini ve kitaplarda tarihi olarak kaydedilen giderleri de içerir değer".
Sermaye yatırımcısı William Davidow için, yeni muhasebe kayıt sistemlerinin şirketlerin piyasadaki pozisyonu, müşteri sadakati, kalitesi vb. Bakımından momentumunu ölçmesi gerektiğini söylüyor. Ayrıca; bu iş dinamiklerini değerlendirmemekle, bu tür yanlış değerlendirmeler sanki basit toplam hatalarıymış gibi sunuluyor ”. Şirketlerin bilançolarında beyan ettikleri değerler ile yatırımcıların kendileri hakkında yaptıkları tahminler arasında bir boşluk oluşturmak. Bilgiyi yoğun kullanan şirketlerde daha belirgin farklılıklar, bazen edinme fiyatlarının defter değerinin on (10) katını aştığı işlemlerde desteklenen gerçekler,geleneksel muhasebe sistemlerinin şirketlerin gerçekliğini yakalamadığı için artık ekonomi ile ilgili olmadığı göz önüne alındığında, şirketlerin bu tür varlıkları yönetmek için yeterli araçlara sahip olmadıkları ağırlaştırıcı bir durumdur.
Genel olarak konuşursak, Entelektüel Sermaye, bir şirketin piyasa ekonomisi ve yönetimindeki yeni eğilimleri öğrenme ve bunlara uyum sağlama yeteneği gibi en az somut varlıkları yansıtır. değer oluşturma.
Entelektüel Sermayenin, bireysel beceriler ve teknik bilgi, bilgi sistemleri, fabrika markaları ve tasarımları ve hatta tedarikçiler, müşteriler ve bayilerle olan ilişkilerinde somut olmayan maddi varlıklara atfedildiği fikrini kabul etmek.
Örgütsel bilgi, örgütün entelektüel sermayesi ile ölçülür. Maddi olmayan varlıkların ölçülmesinde öncü olan İsveç Skandia Insurance Multinational için "entelektüel sermaye, şirketlere pazarda rekabet avantajı sağlayan bilgi, uygulamalı deneyim, organizasyon teknolojisi, müşteri ilişkileri ve mesleki becerilere sahip olmaktır."
Entelektüel Sermaye, şirketin piyasa değeri ile defter değeri arasındaki farkın açıklanmasına yardımcı olur, çünkü entelektüel sermaye geleneksel finansal tablolara dahil edilmez.
Sveiby için "Şirketin toplam piyasa değeri maddi duran varlıkların yanı sıra üç (3) tür maddi olmayan duran varlıktan oluşur: iç yapı (organizasyon), dış yapı (müşteriler) ve yetenekler (insanlar), böylece şirketin piyasa değeri Görünmez Dengenin doğrudan bir yansıması olarak yorumlanabilir.
İşletme yönetimindeki yeni eğilimlerle, yirminci yüzyılın sonlarında maddi olmayan duran varlık kategorisi, giderek daha rekabetçi ve dinamik ortamlarda rekabet etmenin anahtarı olarak görülmeye başlanmıştır. Organizasyonel bilgi, aşağıdaki özelliklerden dolayı özlü bir kaynak haline gelmiştir ve kuruluşlar için stratejik olarak kabul edilmiştir:
- Pazarlamasız, örgütler içinde gelişmiş ve birikmiş, güçlü örtük karakter ve sosyal karmaşıklık, örgütsel beceri ve öğrenmeden kaynaklanır, hareketsizdir ve şirket ile bağlantılıdır, gelişimi öğrenme, yatırım, varlıklar ve önceki geliştirme faaliyetleri.
FİKRİ SERMAYE NASIL ÖLÇÜLÜR
90'lı yıllar boyunca, iş değerlemesindeki yeni eğilimler araştırmaya olan ilgisini odakladı ve örgütsel öğrenme, bilgi yönetimi, entelektüel sermayenin belirlenmesi ve ölçülmesi, çabalardan ödün verme kavramları etrafında biraz karmaşık ve soyut gelişti. ve entelektüel sermayenin rekabet avantajlarını elde etmek ve sürdürmek için stratejik önemini tanımlamak ve tanımak amacıyla kaynaklar.
Akademi ve iş dünyasında entelektüel sermayenin yapılandırılması, değerlendirilmesi, yönetimi, ölçülmesi ve raporlanması için, diğerleri arasında aşağıdaki modeller geliştirilmiştir:
UMS 38, entelektüel sermayenin ölçümü için finansal muhasebeye yanıt olarak.
Uluslararası muhasebe standardı 38, muhasebeleştirilebilen ve değerlenebilen maddi olmayan duran varlıkları tanımlar; bu amaçla, maddi olmayan duran bir varlığı şu şekilde tanımlar: “bu, mal veya hizmetlerin üretiminde ya da tedarikinde kullanılmak, sahiplerine kiralamak ya da idari amaçlar için sahip olunan, fiziksel bir maddeden yoksun, tanımlanabilir bir parasal olmayan varlıktır.
Bir varlık bir kaynaktır:
- gelecekteki ekonomik faydaların bir şirkete akması beklenen geçmiş olaylar sonucunda bir şirket tarafından kontrol edilir.
UMS 38'in önemli bir sınırlaması, geleneksel muhasebe modeli uyarınca bir maddi olmayan duran varlığın aşağıdaki durumlarda muhasebeleştirilmesidir:
- Gelecekteki ekonomik faydalar, şirkete akacak varlığa atfedilebilir. Varlığın maliyeti güvenilir bir şekilde ölçülebilir.
Bu kriter altında, geleneksel muhasebe modelinin kısıtlamaları devam etmektedir, yani, aşağıdaki gibi hususları ölçmek mümkün olmayacaktır:
- MarkalarMüşteri sadakati ve kurulan ilişkiler.İyi İrade (doğrudan şirket tarafından alınmadığında).İnsanlarda biriken bilgi.
Vb.
Tarihsel maliyet değerleme modellerine dayanan sınırlı bir modeldir.
TOBIN Q- GÖSTERGESİ.
Entelektüel sermayeyi ölçmeye yönelik ilk yaklaşımlardan biri, Nobel Ödülü sahibi James Tobin tarafından geliştirilen ve piyasa değeri ile fiziksel varlıklarınızın ikame değeri arasındaki ilişkiyi ölçen bir teknik olan "Tobin q" yu kullanmaktı. Bilgi yoğunluklu şirketler, Microsoft gibi, daha temel sektörlerdeki şirketlerden daha yüksek "q" değerlerine sahiptir.
SKANDIA MODELİ.
Leif Edvinson tarafından tasarlanan şirkette varlık yaratma sürecini ölçmenin bir yoludur. Edvinson, Konrad ve "Dengeli Skor Kartı" (Kaplan ve Norton) öğelerini içeren bir "Entelektüel Sermaye" teorisi geliştirdi.
Geleneksel ekonomik modellerde normalde sadece finansal sermaye kullanılır, ancak İsveç şirketi Skandia, entelektüel sermayenin aşağıdakilerden oluştuğu önerildiği “Skandia Değer Şeması” nı önerir:
- beşeri sermaye yapısal sermaye
Bu da müşteri sermayesi ve örgütsel sermayeye bölünür; ikincisi, çalışanlar eve gittiklerinde kalan her şeye atıfta bulunur: bilgi sistemleri, veritabanları, bilgi teknolojisi yazılımı, vb. Organizasyon sermayesi, süreç sermayesine (değer yaratan süreçler ve değer yaratmayan süreçler), kültür ve yenilik sermayesine (somut olmayan haklar, ticari markalar, patentler, bilgi tarifi ve ticari sırlar) ayrılabilir.
Skandia'nın Entelektüel Sermaye modelinin de işaret ettiği gibi, sürekli yenilenmenin - yeniliklerin - bireysel bilgileri organizasyon için kalıcı değere dönüştürdüğü ve rafine ettiği insan ve yapısal sermayenin etkileşimine dayanan bir değer yaratma sürecinde ortaya çıkar.
Edvinsson ve Malone, şirketin Entelektüel Sermayesi'ni hesaplamak için bir denklem önerir, böylece şirketler arasında karşılaştırmalar yapılabilir:
Örgütsel Entelektüel Sermaye = i C, i = (n / x)
Nerede:
C para birimlerinde entelektüel sermayenin değeridir
i kuruluşun söz konusu sermayeyi kullandığı verimlilik katsayısıdır
n, bu yazarlar tarafından önerilen dokuz verimlilik endeksinin ondalık değerlerinin toplamına eşittir
x bu endekslerin sayısıdır.
Bu denklemin öğeleri, Skandia Navigator tarafından önerilen beş yaklaşımın her biri için geliştirilen göstergelerden elde edilmiştir.
Dengeli Puan Kartı modeli.
Bu model, kuruluş tarafından elde edilen sonuçları ölçmeyi amaçlayan bir finansal ve finansal olmayan göstergeler sisteminden oluşur.
Model, finansal göstergeleri (geçmişten) finansal olmayan göstergelerle (gelecekten) entegre eder ve bunları, unsurları arasındaki bağımlılıkların yanı sıra şirketin stratejisi ve vizyonu ile tutarlılığı anlamaya izin veren bir şemaya entegre eder. dört bakış açısı sunar:
Finansal perspektif
Model finansal göstergeleri nihai hedef olarak görmektedir; bu göstergelerin ikame edilmemesi, ancak iş gerçekliğini yansıtan başkaları tarafından tamamlanması gerektiği kanaatindedir. Göstergelere örnek: sermaye getirisi, nakit akışları, müşteri ve ürün karlılığının analizi, risk yönetimi,…
Müşteri perspektifi
Bu bloğun amacı, şirketin rekabet kapasitesini artıran müşterilerle ilgili değerleri belirlemektir. Bunun için, daha önce hedef pazar segmentini tanımlamak ve değer ve kalitelerinin bir analizini yapmak gerekir. Bu blokta göstergeler, müşterilere sunulan ürün / hizmet değerlerinin kümesidir (şirketin imajı ve itibarı, müşteri ile olan ilişkinin kalitesi, hizmetlerin / ürünlerin niteliklerinin göstergeleri.
Çıktı göstergeleri, teklifin müşteri beklentilerine karşı yeterlilik derecesinden elde edilen sonuçları ifade eder. Örnekler: pazar payı, sadakat seviyesi veya müşteri memnuniyeti,…
İç İş Süreçlerine Bakış
Müşteri memnuniyetini sağlamak ve yüksek düzeyde finansal performans elde etmek için şirketin iç süreçlerinin yeterliliğini analiz eder. Bu amaca ulaşmak için, bir işletme perspektifinden ve değer zinciri boyunca kilit süreçlerin önceden belirlenmesinden bir iç süreçlerin analizi önerilmektedir.
Üç tür süreç ayırt edilir:
1.- İnovasyon Süreçleri. Göstergelere örnek: yeni ürünlerin yüzdesi, patentli ürünlerin yüzdesi, rekabete ilişkin yeni ürünlerin tanıtımı,…
2.- İşlem Süreçleri. Kalite analizi ve yeniden yapılandırma yoluyla geliştirilmiştir. Göstergeler süreçlerin maliyeti, kalitesi, süresi veya esnekliği ile ilgili olanlardır.
3.- satış sonrası servis süreçleri. Göstergeler: onarım maliyetleri, tepki süresi, vb.
Örgütsel Öğrenme Perspektifi.
Model, bu bloğun değerlerini, perspektiflerin geri kalanı için sürücüler kümesi olarak sunar. Bu göstergeler, organizasyona gelişme ve öğrenme yeteneği kazandıran varlık kümesini oluşturur. Eğitimi muhasebe olarak değil gider olarak gören geleneksel muhasebe görüşü eleştirilir.
Bu noktada şirketlerin sınırlı ilerlemesi nedeniyle öğrenme ve gelişme perspektifi en az gelişmiştir. Her durumda, modelin katkısı önemlidir, çünkü mükemmel işaretlenmiş bir yol bırakır ve bu perspektifi yapılandırır. Öğrenme ve gelişme ile ilgili varlıkları şu şekilde sınıflandırın:
- İnsanların kapasitesi ve yeterliliği (çalışan yönetimi). Çalışan memnuniyeti, verimlilik, eğitim ihtiyacı göstergelerini içerir… Bilgi sistemleri (iş için faydalı bilgiler sağlayan sistemler). Göstergeler: stratejik veritabanları, özel yazılımlar, patentler ve telif hakları… Öğrenme-eylem için kültür-iklim-motivasyonu. Göstergeler: kişi ve ekiplerin inisiyatifi, ekip olarak çalışma yeteneği, şirketin vizyonuna uyum…
Teknoloji Aracısı
Annie Brooking, Maddi olmayan bir varlık ölçüm modeli geliştirir. Entelektüel Sermaye önlemleri aşağıdaki nedenlerle faydalıdır: 1) kuruluşun hedeflerine ulaşma yeteneğini doğrular, 2) araştırma ve geliştirme planını yapar, 3) yeniden yapılandırma programları için temel bilgiler sağlar, 4) eğitime odaklanır organizasyon ve eğitim programları, 5) şirketin değerini hesaplar ve 6) organizasyonel hafızayı genişletir.
Entelektüel Sermaye dört varlık kategorisinden oluşur: piyasa varlıkları (markalar, müşteriler, imaj, sipariş defteri, dağıtım, işbirliği kapasitesi, vb.) İnsan varlıkları (eğitim, mesleki eğitim, spesifik iş bilgisi, beceriler), varlıklar fikri mülkiyet (patentler, telif hakları, tasarım hakları, ticari sırlar vb.) ve altyapı varlıkları (iş felsefesi, örgüt kültürü, bilgi sistemleri, şirketteki mevcut veritabanları vb.). Skandia Modelinde olduğu gibi, Teknoloji Aracısı Modeli de maddi varlıkların ve Entelektüel Sermaye toplamının bir şirketin piyasa değerini oluşturduğunu varsayar. Bu model, öncekilerden farklı olarak, nitel soruların bir listesini gözden geçirir,nicel göstergelerin tanımına ulaşmadan ve ayrıca, bilgiyi denetlemek için metodolojilerin geliştirilmesinin, Entelektüel Sermaye ölçümünün genelleştirilmesinde önceki bir adım olduğunu teyit eder.
EKONOMİK DEĞER KATMA
Geleneksel kalan kalıntı gelir kavramını modern kurumsal finansman ilkeleri ile birleştiren ve tüm sermayenin bir maliyeti olduğunu ve sermaye maliyetinden daha fazla kârın hissedarlar için değer yarattığını savunan bir finansal performans ölçüsüdür.
Aşağıda açıkladığımız sebep-sonuç perspektifinde entelektüel sermaye ile ilgilidir:
KARAR VERMEDEN FİKRİ SERMAYE OLAYI.
Günümüzde dayandığı ölçüm temelleri üzerinde geleneksel finansal muhasebenin, ölçemediği yeni ekonomi ve iş süreçleri alanında karar vermeyi desteklemekten uzak olduğu açıktır. ne de rapor.
Tabii ki, bu durumu finansal ve finansal olmayan bakış açısından diğer temeller üzerinde ölçerek düzeltmeyi mümkün kılan alternatif modeller (idari muhasebe) vardır.
Finansal ve finansal olmayan yönetim göstergeleri metodolojisi yoluyla ölçüm modellerini şart koşan Dengeli Puan Kartı modelinde de durum böyle.
KAYNAKÇA
- LEIF, Edvinsson ve Michael S. Malone. Entelektüel sermaye. Editoryal 1998. MANTILLA B. Samuel Alberto. Entelektüel Sermaye ve Bilgi Muhasebesi. ECOE Ediciones 1999.KAPLAN, Robert. Kurumsal Karne. Editoryal 2001. 1999.HARVARD İş İncelemesi. Bilgi Yönetimi. Ediciones Deusto SA 1998 INTERNET www.gestiondelconocimiento.com
Yakın gelecekte baskın faktörün, bilginin uygulama hızı değil, bilgi hızı olacağı düşünülmektedir.
Orijinal dosyayı indirin
